確定拠出年金の運用について～iDeCoの運用商品や選び方をご紹介～

まず、定期預金について説明します。

基本的な性質

基本的には、約束の期日（満期日）までお金を預け、その日を迎えたら預入時に約束した利息（約定利率）を受け取る仕組みの金融商品です。一般的には、半年～5年の期間が設定されているものが多くなっています。
また、満期になると、元本と利息の合計額を新たな元本として、満期日時点の金利で同じ期間自動的に預け入れを繰り返していくのも特徴です。

定期預金の注意点

定期預金を利用する際に知っておくべき注意点は、次の2つです。

• (1)期日より前に解約すると、預金利率が約定利率より下がります。（確定拠出年金の資産は原則60歳まで引き出せませんが、解約してその資金で他の商品を購入することができます。）
• (2)銀行などの金融機関には、経営破たんした場合に保障される元本は1,000万円まで（ペイオフ制度）という規定があります。すでに多額の資金を預けている金融機関で、新たにiDeCoでも定期預金を利用する場合は注意が必要です。

保険には、「生命保険」や「損害保険」などがあり、満期を迎えると、元本と利息以外に、商品によっては配当金が支払われるものもあります。保険という商品の特性上、中途解約（スイッチング）時に、「解約控除」等が差し引かれ、払い戻し金額が元本を下回る場合があります

投資信託は、投資家から集めたお金を元手に、ファンドマネジャーが複数の国内外の株式や債券などで運用する運用商品のことです。

投資信託の価格（基準価額）は市場環境によって変動します。投資信託の購入後に、基準価額が上昇して利益がでることもあれば、基準価額が下落して、元本を下回る可能性もあります。

投資信託のチェックポイント

投資信託を利用する際には、その内容を理解することが重要になります。特に、次の5つの点に注目しましょう。

• (1)投資対象とは
  投資信託の投資対象として代表的なものは、国内外株式・国内外債券・国内外REITなどです。
• (2)バランスか単一か
  株式、債券、REIT等の複数の資産に一定割合ずつバランスを取りながら運用する投資信託もあれば、国内株式のみなど、単一の資産で運用する投資信託もあります。
• (3)パッシブ運用かアクティブ運用か
  「パッシブ運用」とは市場指数（ベンチマーク）に連動することを目標とする運用手法のことです。「アクティブ運用」とは専門家の分析や情報収集に基づき業種配分や銘柄選択などを行うことで、市場指数を上回ることを目標とする運用手法のことです。
• (4)信託報酬とは
  投資信託で資金を運用するのにかかる手数料のことです。この手数料は直接支払うのではなく、投資信託全体の中から信託報酬が差引されます。基準価額は信託報酬控除後に算出されます。運用資産が大きくなるほど信託報酬の負担も増えます。信託報酬は、運用会社・投資対象などによって差があります。
  信託報酬の低い商品を選ぶのも、運用成果を上げるためのポイントになります。
• (5)運営管理手数料とは
  確定拠出年金口座の管理にかかる手数料です。（企業型の場合は規約によりますが会社負担のケースが多いです。）金融機関によって差があるため、具体的にいくらかかるのかを確認しておきましょう。